Willis-Sopwoth, ein führendes Pharmaunternehmen, wird durch billige Nachahmungen seiner Produkte auf ausländischen Märkten geschädigt. Der Tod eines Mitarbeiters bei der Untersuchung des Betrugs bringt Steed und Cathy mit einem tödlichen Künstler und einer Verschwörung zur Vergiftung von Kindern in Kontakt.